Master Especializado en Auditoría Financiera y Riesgos

Master Especializado en Auditoría Financiera y Riesgos

INTRODUCCIÓN del Master Especializado en Auditoría Financiera y Riesgos:

El Master no sólo profundiza tanto en aspectos contables como en otros aspectos que son propios del ámbito de la auditoría, sino que además, dedica varios capítulos al conocimiento en profundidad de los productos financieros más utilizados tanto en las entidades financieras como en las tesorerías de grandes empresas. Finalmente, también aborda aquellos aspectos relacionados con los diferentes tipos de riesgos a los que se enfrentan aquellos que operan en los mercados financieros, y que el auditor debe conocer con un grado máximo de detalle.

OBJETIVOS del Master Especializado en Auditoría Financiera y Riesgos:

El Master especializado en Auditoría Financiera es una iniciativa única en el ámbito de la formación financiera en España. Tiene como objetivo fundamental el de proporcionar una formación adecuada desde el punto de vista técnico a todos aquellos que deseen desarrollar su carrera profesional en el ámbito de la auditoría, y más específicamente, en el ámbito de la auditoría financiera.

El Master cuenta con la colaboración de las cuatro empresas más importantes a nivel mundial en el área de la auditoría. Este apoyo es de suma importancia, ya que colaboran impartiendo aquellos módulos que están más orientados hacia las áreas de auditoría y, muy especialmente, en todo lo que se refiere a los procesos que se realizan en los diferentes tipos de instituciones.

ESTRUCTURA del Master Especializado en Auditoría Financiera y Riesgos:

El Programa Master Especializado en Auditoría Financiera se inicia con una introducción tras la cual se abordan temas relacionados directamente con los principios básicos de contabilidad y reporting. Tras estos dos módulos introductorios, el Programa Master se adentra en el estudio de las herramientas matemáticas y estadísticas que son utilizadas por el auditor en su quehacer diario. Dicho módulo se completa con varias clases dedicadas a mejorar el manejo de herramientas informáticas. Posteriormente, a lo largo del cuarto módulo denominado Productos Financieros, el asistente tendrá la oportunidad de conocer los Productos Financieros más habitualmente utilizados tanto en los mercados de renta variable, renta fija o mercados de productos derivados (Opciones, Futuros, Swaps, etc...).

El módulo quinto desarrolla el concepto de riesgo, en sus diferentes vertientes: riesgo de mercado, riesgo de crédito, riesgo operacional, y riesgo legal. Posteriormente, y en los módulos sexto, séptimo, octavo y noveno, el Programa Master aborda los principios contables vigentes al día de hoy tanto desde el punto de vista de la normativa del Banco de España, de la CNMV, como desde el punto de vista de la normativa internacional. A partir del módulo décimo, en el que se abordan aspectos generales de la auditoría, el Programa Master profundiza en las especificidades del proceso de auditoría en Entidades de Crédito, Sociedades y Agencias de Valores, Instituciones de Inversión Colectiva (esencialmente fondos de inversión), y en las tesorerías de las empresas. Por último, el módulo decimoquinto está dedicado al estudio de los aspectos fiscales que afectan a empresas y entidades financieras (impuesto de sociedades, IVA, fiscalidad de productos de inversión, etc...).

PLAN DE ESTUDIOS:

MÓDULO 1. INTRODUCCIÓN:

Presentación y Objetivos del Programa Master.
Introducción al Sector Financiero Español.
Origen e importancia de la Auditoría.
Ética de la profesión Auditora.

MÓDULO 2. ASPECTOS BÁSICOS DE CONTABILIDAD Y REPORTING:

Fuentes de las normas contables para Entidades Financieras.
Los principios y criterios generales de contabilidad.
Análisis de estados financieros.
Normas de formulación de cuentas anuales, particularidades financieras.
La armonización contable internacional.

MODULO 3. HERRAMIENTAS PARA LA AUDITORÍA FINANCIERA:

Fundamentos de Matemáticas Financieras:

- El papel de los tipos de interés: homogeneización de rentas.
- Descuento y capitalización de rentas.
- Arbitraje: búsqueda de relaciones de equivalencia.
- Capitalización simple, compuesta y continua.
- Convenciones habituales: bases de cálculo temporal.
- Interpolación de Tipos de Interés.
- Tasa Interna de Retorno, tipos cupón cero y factores de descuento.
- Cálculo de una Curva Cupón Cero: bootstrapping y procedimientos
econométricos.
- Valoración de instrumentos de renta fija: bonos.
- Sensibilidad del precio de los bonos ante movimientos en los tipos de
interés: duración.
- Valoración y cobertura del riesgo de un bono. Posiciones equivalentes.
- Excel Aplicado a las Finanzas I: matemáticas financieras.

Fundamentos de Estadística Financiera:

- Incertidumbre: búsqueda de medidas cuantificadoras.
- Definición y tipología de variables aleatorias
- Medidas de posición y dispersión:
- Distribuciones de Probabilidad
- Distribuciones Empíricas
- Análisis de Regresión
- Excel Aplicado a las finanzas II: estadística.

Visual Basic Aplicado a Finanzas:

MÓDULO 4. PRODUCTOS FINANCIEROS:

Productos de Renta Variable:

- Descripción y Valoración
- Índices Nacionales
- Índices Internacionales
- Descripción Institucional de las Bolsas
- Bolsas Internacionales

Productos Derivados sobre Renta Variable:

- Descripción.
- Valoración.
- Tipo de Productos

Productos de Renta Fija:

- Descripción y Valoración de los principales activos financieros de Renta Fija.
- Tipos de Productos:
- Construcción de una curva de tipos de interés:

Productos Derivados sobre Tipos de Interés:

- Derivados sobre Tipos de Interés: sin opcionalidad.

Mercado de Divisas:

- Descripción.
- Valoración.

Productos Derivados sobre Divisas:

- Descripción.
- Valoración.
- Tipo de Productos:

Productos Derivados Complejos: Las Opciones Exóticas.

- Tipos de Opciones Exóticas:
- Valoración de Opciones Exóticas.

MÓDULO 5. RIESGOS FINANCIEROS:

Introducción al concepto del Riesgo:

- Tipología Básica de Riesgos:
- Herramientas básicas de medición y gestión de riesgos.
- Fases en la gestión del riesgo.
- Necesidad de Regulación:
- Regulación y Supervisión:

Riesgo de Mercado:

- Definiciones y fundamentos estadísticos:
- Valor en Riesgo:

Riesgo de Crédito:

- Tipología de Riesgos de Crédito
- Distintos Estadios en la medición del Riesgo de Crédito.
- Análisis Estadístico del Riesgo de Crédito
- Análisis de calidades crediticias: Ratings y Scorings.
- Calibración de herramientas de calificación crediticia
- Análisis de correlaciones
- Mecanismos Tradicionales de Control del Riesgo de Crédito
- Mecanismos Tradicionales de Medición del Riesgo de Crédito
- Cálculo del Riesgo de Instrumentos Financieros
- Mecanismos de Mitigación del Riesgo de Crédito:
- Nuevas Herramientas para la Gestión del Riesgo de Crédito: los Credit
Derivatives.

Tratamiento del Riesgo de Balance:

- Gestión agregada del riesgo de balance.
- Mecanismos tradicionales de control:
- Análisis dinámico:
- Modelización de flujos: hipótesis básicas de trabajo.
- Problemática de modelización conjunta.
- Un nuevo enfoque de medición: Simulación de Montecarlo.
- Diseños de políticas de gestión del riesgo agregado.
- Seguimiento de las necesidades de liquidez:

Riesgo Operacional:

- Introducción:
- División General:
- Gestión del Riesgo Operacional:
- Control de Riesgo Operacional.
- Otros Aspectos del Riesgo Operacional:

Riesgo Legal:

- Concepto de riesgo legal. Introducción:
- Riesgo legal en la contratación de productos financieros.
- Aspectos generales.
- Contratación en mercados organizados y contratación OTC.
- El riesgo legal en la contratación de productos OTC
- El "Netting":

Capital Económico

- La agregación de riesgos
- Análisis de distribuciones de pérdidas por riesgo:
- Gestión de riesgos: estrategias diversificadoras.
- Análisis del riesgo vs. rentabilidad

MÓDULO 6. PRINCIPIOS CONTABLES Y NORMATIVA DEL BANCO DE ESPAÑA:

Estados financieros reservados.
Estados financieros públicos:
- Conversión.
Principios y criterios generales.
Tesorería.
Entidades de crédito.
Inmovilizado.
Arrendamientos financieros.
Cuentas diversas.
Cuentas de periodificación.
Cartera de inversiones financieras:
- Cartera de negociación.
- Cartera de inversión ordinaria.
- Cartera a vencimiento.
Cobertura del riesgo de crédito:
- Provisiones Genéricas.
- Provisiones Estadísticas
- Provisiones Específicas.
Instrumentos derivados:
- Especulativos y de cobertura.
- OTC y mercados organizados.
Nociones sobre la normativa de recursos propios.

El Master Especializado en Auditoría Financiera y Riesgos está DIRIGIDO A:

Licenciados en Ciencias Económicas y Empresariales.
Licenciados en Dirección y Administración de Empresas.
Auditores externos.
Auditores Internos.
Departamento Financiero de Grandes Empresas.
Departamento Financiero de Sociedades y Agencias de Valores.
Departamento Financiero de Instituciones de Inversión Colectiva.
Dirección Financiera de Entidades Financieras.
Departamento de Control de Riesgo.
Todos aquellos interesados en desarrollar su carrera profesional en el ámbito de la Auditoría Financiera.